Банкрутство Детройта вдарило по європейським банкам (Версія для друку)

Банкрутство Детройта, яке стало найбільшим банкрутством міста за всю історію США, серйозно зачепило не тільки американців, а й європейські банки, які в середині 2000-х років, в період глобальної кризи, надали Детройту фінансову допомогу на суму понад $ 1 млрд. Тепер, коли у самій європейській банківській індустрії серйозні проблеми, банкрутство Детройта тільки погіршує ситуацію.

Минулого четверга американське місто Детройт звернувся за захистом від кредиторів. Борги міського бюджету перевищили $ 18 млрд. Якщо суд визнає Детройт неспроможним, його банкрутство стане найбільшим за весь час існування США. А протягом всього періоду дії захисту від кредиторів вони не зможуть вимагати відшкодування своїх грошей через суд. Як повідомляє газета The Wall Street Journal, в числі таких кредиторів значаться і кілька європейських фінансових інститутів, в тому числі швейцарський банк UBS.

У 2005 році, напередодні глобальної фінансової кризи, у Детройта в черговий раз утворилася велика діра в бюджеті. Щоб знайти кошти для відрахувань до пенсійного фонду для виплат держслужбовцям, поліцейським і пожежникам, влада міста звернулися до ряду європейських банків. UBS в числі інших європейських банків продав Детройту сертифікати участі на суму близько $ 1 млрд. Ці сертифікати є зобов'язання банку про надання поновлюваного кредиту на певну суму. На тій угоді UBS і інші банки заробили $ 46,4 млн комісійних. А за ті 20 років, які становить термін дії сертифікатів, Детройт мав виплатити кредиторам відсотки на суму $ 827 млн. У числі кредиторів були також ірландський Depfa Bank, який купив $ 200 млн боргів Детройта, і франко-бельгійський Dexia. Учасники цієї угоди також застрахували її на випадок можливих коливань процентних ставок. У разі якщо процентні ставки виростали, кредитори повинні були платити Детройту, в іншому випадку борг Детройта збільшувався. На той момент здавалося, що всі учасники угоди перебувають в однаково вигідному становищі: Детройт отримав необхідні кошти, банки знайшли стабільне джерело доходу на найближчі 20 років.

Однак в 2009 році кредитний рейтинг Детройта був знижений. Місту довелося шукати нове забезпечення під кредит. Цим забезпеченням стали очікувані доходи трьох міських казино, які могли давати близько $ 180 млн на рік. Ситуація погіршувалася ще й падінням процентних ставок, через що Детройту довелося доплачувати кредиторам по $ 13 млн щоквартально. До минулого місяця сума, яку Детройту необхідно виплатити кредиторам в рамках страхування кредиту, досягла $ 297 млн.

Неможливість отримати назад вкладені кошти боляче вдарила по UBS, який на тлі європейського банківського кризи з 2007 року вже зазнав збитків у розмірі $ 50 млрд, скоротив 11 тис. Співробітників і сам змушений був звернутися за фінансовою допомогою до влади Швейцарії. UBS не зможе тепер отримати в повному обсязі і ті кошти, які йому належать в рамках страхування кредиту Детройту. Минулого тижня UBS погодився поступитися місту 25% від суми контракту, залишивши за собою право вимагати 75%.

Чи не легше ситуація і у інших європейських кредиторів Детройта. Depfa Bank в 2007 році був куплений німецької Hypo Real Estate Group AG за $ 8 млрд. Однак уже в 2008 році німецькому уряду довелося рятувати Hypo від фінансового краху. В результаті всі активи компанії, включаючи борги Детройта, були переведені в банк проблемних активів FMS Wertmanagement, який тепер і розбирається з цим портфелем. Франко-бельгійський банк Dexia в 2008 році також був змушений звернутися за фінансовою допомогою до влади Бельгії, Франції і Люксембурга. Чисті збитки банку за підсумками 2008 року склали близько $ 4,2 млрд. За останній рік в рамках плану, узгодженого з Єврокомісією, банк розпродав значну частину своїх активів. Поки невідомо, як Dexia розпорядився боргами Детройта.

Як Детройт звернувся за захистом від кредиторів

Детройт, що займає 18-е місце в списку найбільших міст Сполучених Штатів, вже оголошував себе банкрутом не далі як в 2009 році, коли про своє банкрутство оголосили General Motors і Chrysler - дві з трьох автомобілебудівних компаній, що забезпечують добробут міста. Однак, кажуть експерти, в 2009 році Детройту швидко прийшли на допомогу федеральна влада. На цей раз в Вашингтоні дали зрозуміти, що другий раз рятувати місто не будуть.

Алена Миклашевская

джерело: kommersant.ru